Lehre am Institut für Ökonometrie und Data Science

Die Veranstaltung befasst sich mit den folgenden Themen:

1. Unterschiedliche Motivationen für das lineare Regressionsmodell
2. Schätzung und Inferenz
3. Endogenität: Ursprünge und Lösungen
4. Instrumentenvariablen

Das Verständnis für die theoretischen Konzepte aus der Vorlesung wird in der Übung gefördert. Dies geschiet u.a. durch den Einsatz statistischer Software. Die Übung ist somit ein wichtiger Bestandteil des Moduls.

• Angrist, J. und Pischke, J.-S. (2015), Mastering Metrics: The path from cause to effect, Princeton University Press, Princeton, New Jersey.
• Hansen, B. (2022), Econometrics, Princeton University Press, Princeton, New Jersey.

Materialien werden sukzessive auf Stud.IP zur Verfügung gestellt.

• Characteristics of Financial Time Series
• Event Studies
• Generalized Methods of Moments (GMM) in empirical asset pricing
• Volatility Modeling

Further topics might be touched upon if time permits. Practice sessions help deepening understanding of the theoretical concepts discussed in class and partly rely on statistical software for that purpose. They are an integral part of the module.

• Campbell, J. Y., Lo, A. W. and MacKinlay, A. C. (1997): The Econometrics of Financial Markets, Princeton University Press, Princeton, New Jersey.
• Cochrane, J. (2005)., Asset Pricing (Revised Edition), Princeton University Press, Princeton, New Jersey.
• Greene, W. H. (2012): Econometric analysis (International Edition), 7th ed., Pearson, Essex.
• Hamilton, J. D. (1994): Time Series Analysis, Princeton University Press, Princeton, New Jersey.
• Singleton, K. (2006), Empirical Dynamic Asset Pricing, Princeton University Press, Princeton, New Jersey.